Hyperliquid entschädigt Nutzer mit JELLY-Long-Positionen und stärkt das Risikomanagement nach Walmanipulationsvorfall

Dezentraler Austausch (DEX), der auf seiner eigenen Layer-1-Blockchain operiert, Hyperliquid teilte ein Update auf der Social-Media-Plattform X. Die Ankündigung stellte klar, dass Benutzer, die zum Zeitpunkt der Abrechnung JELLY-Long-Positionen hielten, eine Rückerstattung von der Hyper-Stiftung , wobei ihre Positionen so abgerechnet werden, als ob der Preis 0.037555 wäre. Dies stellt sicher, dass alle JELLY-Händler, mit Ausnahme der gekennzeichneten Adressen, von einem günstigen Abrechnungspreis profitieren.

Darüber hinaus teilte das Projekt mit, dass es die Risikomanagementmaßnahmen für Hyperliquid in mehrfacher Hinsicht verbessert. So wird beispielsweise der Liquidator-Tresor unter Hyperliquidity Provider (HLP) nun eine Obergrenze haben, die einen kleineren Anteil des HLP-Gesamtkontowerts darstellt. Diese Obergrenze wird seltener angepasst, und es wird eine fortschrittlichere Logik zur Verwaltung von Backstop-Liquidationen angewendet. Erleidet der Liquidator Verluste über einem bestimmten Schwellenwert, wird der ADL-Mechanismus (Automatic Deleveraging) ausgelöst, anstatt automatisch Sicherheiten aus anderen Tresoren zu verschieben. Wichtig zu beachten ist, dass ADL voraussichtlich nicht durch normale Marktaktivitäten ausgelöst wird. Darüber hinaus plant das Projekt, die Obergrenzen für offene Zinsen zu verfeinern und sie im Verhältnis zur Marktkapitalisierung dynamisch zu gestalten. Schließlich werden die Validierer in der Blockchain über die Entfernung von Vermögenswerten abstimmen, die unter bestimmte Schwellenwerte fallen.

Hyperliquid sieht sich mit Walmanipulation konfrontiert und nimmt JELLYJELLY von der Börse

Die Ankündigung folgte auf den Vorfall, bei dem Hyperliquid am Mittwoch Opfer einer Walmanipulation wurde. Ein Nutzer eröffnete eine Short-Position auf den Solana-Memecoin JELLYJELLY auf der DEX, was kurz darauf zu erheblichen Verlusten für das Protokoll führte. 

Die Wallet-Adresse „0xde96“ eröffnete eine Short-Position auf JELLYJELLY, während ein „Wal“ den Memecoin über DEXs verkaufte, was zu einem starken Kursrückgang des Tokens führte. Dieser Preisverfall führte dazu, dass Hyperliquids HLP-Tresor einsprang und die anfängliche Short-Position übernahm. Anschließend eröffnete eine neu erstellte Wallet, „0x20e8“, eine Long-Position auf den Token. Infolgedessen erhöhte diese Strategie die nicht realisierten Verluste von HLP und erreichte laut Daten von Lookonchain rund 12 Millionen US-Dollar.

Wie Hyperliquid erklärte, führte ein Händler einen Eigenhandel mit einer 4M USDC JELLY-Position zu einem Preis von 0.0095 aus. Daraufhin stieg der JELLY-Preis um mehr als das Vierfache, was den HLP-Backstop dazu veranlasste, die 4M-Position zu liquidieren. Diese Short-Position führte zu einem Verlust für das HLP-Konto. Die Formel für die Obergrenze des Open Interest (OI) ist dynamisch konzipiert und berücksichtigt die globale Liquidität und OI auf anderen Plattformen, einschließlich großer zentralisierter Börsen (CEXs). Obwohl die 4M USDC-Position innerhalb der akzeptablen Grenzen lag, verhinderte das System die Entstehung weiterer offener Positionen über die ausgelöste Obergrenze hinaus. Das Hauptproblem entstand jedoch, als HLP die Position übernahm, die dann Sicherheiten mit anderen Komponenten-Tresoren in der Strategie teilte. Diese Aktion verhinderte die automatische Auslösung des ADL-Mechanismus.

Während Hyperliquid an der Lösung der Situation arbeitete, spekulierten einige Nutzer in den sozialen Medien, dass konkurrierende CEXs JELLYJELLY-Futures-Kontrakte anbieten könnten, um den Handel anzukurbeln und der Konkurrenzbörse möglicherweise zu schaden. Kurz darauf begannen sowohl Binance als auch OKX, den unbefristeten Futures-Handel für JELLYJELLY anzubieten. Hyperliquid reagierte, indem es den JELLYJELLY-Handel stoppte und den Kontrakt einfror. „Nachdem es Hinweise auf verdächtige Marktaktivitäten gab, trat das Validierer-Team zusammen und stimmte für die Delistung der JELLY-Perps“, hieß es im Protokoll. 

JELLYJELLY ist eine Memecoin, die von Iqram Magdon-Ismail, Mitbegründer von Venmo, und Sam Lessin, einem frühen Investor von Venmo, erstellt wurde.