Tendencias de cumplimiento en Web3 | Involucrados 170 millones, la policía de Hunan desmantela una banda de lavado de dinero con criptomonedas: análisis detallado de la "lucha y cumplimiento" en el delito de lavado de dinero.

Autor:Zhang Yonghai

“El mundo Web3 está lleno de innovación y oportunidades, pero el uso generalizado de USDT también ha traído riesgos de lavado de dinero sin precedentes. El caso de lavado de dinero con USDT en Hunan demuestra una vez más que, sin importar cómo evolucione la tecnología, la determinación y capacidad de los organismos reguladores para combatir los delitos de lavado de dinero se está fortaleciendo, y la tecnología de rastreo de datos on-chain está cada vez más madura.”

En la última década, hemos sido testigos juntos del surgimiento de la era Web3 basada en la tecnología blockchain. Esta ola tecnológica revolucionaria, mientras remodela el paradigma financiero, inevitablemente también se ha convertido en un caldo de cultivo para nuevos y complejos delitos financieros. El anonimato de los activos virtuales, la facilidad de circulación transfronteriza y la descentralización los han convertido en herramientas clave para el lavado de dinero moderno.Entre ellos, las stablecoins representadas por USDT (Tether), debido a sus características únicas, se han convertido en la “moneda dura” para el flujo ilegal de fondos a nivel global.

Recientemente, la policía de Hunan desmanteló un caso de lavado de dinero con USDT por casi 170 millones de yuanes, lo que vuelve a encender las alarmas: el uso de stablecoins para limpiar fondos de apuestas ilegales en el extranjero, fraudes electrónicos y otros delitos ha formado una cadena industrial negra y gris altamente profesionalizada y oculta. Este artículo tiene como objetivo sistematizar el origen y marco legal del delito de lavado de dinero, analizar en profundidad los modelos y casos de lavado de dinero en la era Web3 centrados en USDT, y explorar los puntos clave de la defensa penal y estrategias de prevención de riesgos.

I. Origen y evolución: el delito de lavado de dinero y los desafíos de Web3

El término “lavado de dinero” (Money Laundering) proviene de la práctica de las mafias estadounidenses a principios del siglo XX, que utilizaban lavanderías con alto flujo de efectivo para mezclar ganancias ilícitas con ingresos legales. Esta metáfora resume con precisión el objetivo central del lavado de dinero:romper el vínculo entre los fondos y su origen ilegal, y darles una apariencia legítima.

El proceso de lavado de dinero internacionalmente reconocido suele dividirse en tres etapas:

1. Etapa de colocación: introducir las ganancias del delito en el sistema financiero o en actividades económicas. En la era Web3, esto suele hacerse mediante OTC (operaciones extrabursátiles) para convertir el dinero sucio en USDT u otros activos virtuales.
2. Etapa de estratificación: mediante transacciones complejas y multilayer, se disimula el origen de los fondos. Aquí es donde la tecnología Web3 muestra sus “ventajas”, incluyendo transferencias rápidas on-chain, uso de mixers, puentes cross-chain, etc.
3. Etapa de integración: los fondos lavados regresan al control del delincuente en forma legal. Por ejemplo, tras convertir los activos virtuales en el extranjero, se compran propiedades, obras de arte NFT o se declaran como ganancias de inversión.

Desafíos particulares de la era Web3: el auge de las stablecoins (USDT). A diferencia de bitcoin (BTC) o ethereum (ETH), las stablecoins como USDT están vinculadas a monedas fiduciarias (generalmente el dólar), evitando así la volatilidad extrema de las criptomonedas. Esto las convierte en herramientas ideales para almacenar valor, transferencias masivas y liquidaciones en actividades ilícitas. La aparición de USDT permite que el lavado de dinero mantenga el valor de los fondos estable, aprovechando la conveniencia transfronteriza y la dificultad de rastreo que ofrece la tecnología blockchain.

II. Marco legal y jurisprudencia en China: una red cada vez más estricta

En el sistema penal chino, los delitos relacionados con ganancias ilícitas de activos virtuales se concentran principalmente en tres artículos. Entender sus diferencias es fundamental para los profesionales de Web3:

• Artículo 191 del Código Penal: delito de lavado de dinero

Este es el delito central. La clave para su configuración es la especificidad del delito subyacente. El sujeto debe“saber” que los fondos provienen de uno de los siguientes siete delitos específicos:

Delitos de drogas, delitos de organizaciones de tipo mafioso, delitos de terrorismo, delitos de contrabando, delitos de corrupción y soborno, delitos de alteración del orden financiero, delitos de fraude financiero.

Evolución clave: penalización del “auto-lavado”. Tras la Enmienda XI del Código Penal en 2021, quienes cometan uno de los siete delitos mencionados y luego laven sus propias ganancias (por ejemplo, convertir fondos de recaudación ilegal a USDT para transferirlos) incurren en lavado de dinero y serán sancionados por ambos delitos.

• Artículo 312 del Código Penal: delito de encubrimiento u ocultación de ganancias delictivas (delito de encubrimiento)

Cuando el delito subyacente no pertenece a los siete anteriores, se aplica este delito. En la práctica judicial, si los fondos provienen de apuestas online, fraude común (no financiero), esquemas piramidales, transmisiones sexuales, etc., aunque el sujeto realice acciones de “lavado” como convertir a USDT, normalmente se le imputa por encubrimiento.Este es el delito más común en los casos de transferencia de fondos con USDT.

• Artículo 287-2 del Código Penal: delito de ayuda a actividades delictivas en redes de información (delito de ayuda)

En actividades de “distribución” de USDT, si el sujeto solo tiene un conocimiento general de que la otra parte podría estar cometiendo un delito en línea, y la situación es relativamente leve (por ejemplo, montos bajos, “mulas” de bajo nivel o servicios OTC iniciales), podría imputársele este delito.

• Núcleo de la jurisprudencia: determinación de la “conciencia subjetiva”

El mayor reto para determinar estos delitos es probar la“conciencia subjetiva”. La jurisprudencia permite inferirla a partir de conductas objetivas, lo que tiene un profundo impacto en los casos relacionados con USDT:

1. Precio de transacción anómalo: por ejemplo, en el caso de Hunan, se compró USDT a un precio 0,8 yuanes superior al de mercado. Esta prima, claramente fuera de mercado, suele considerarse como “tarifa de servicio de lavado de dinero” y es una prueba contundente de “conciencia”.
2. Modo de transacción anómalo: uso frecuente de apps de mensajería cifrada extranjeras (como Telegram), exigencia de usar nuevas direcciones o billeteras no controladas por el propio usuario, rechazo a realizar KYC.
3. Origen de fondos anómalo: fondos de origen complejo, disperso, o que entran y salen rápidamente sin permanecer en la cuenta.

III. Modelos de lavado de dinero en la era Web3 y el rol central de USDT

Las actividades de lavado de dinero en Web3 suelen combinar métodos tradicionales con nuevas tecnologías, y USDT juega un papel clave.

• El rol central de USDT: ¿por qué es la primera opción para el lavado de dinero?

Entre las muchas criptomonedas,USDT (Tether) es la preferida para el lavado de dinero por varias razones clave:

1. Estabilidad de valor (ventaja central): está vinculada al dólar, con muy poca volatilidad. El proceso de lavado de dinero requiere tiempo, y los delincuentes no quieren que sus fondos pierdan valor por caídas en el precio de la moneda. USDT es una herramienta perfecta de preservación de valor.
2. Alta liquidez y amplia aceptación: USDT es la stablecoin con mayor volumen de transacciones a nivel mundial, aceptada en exchanges, mercados OTC e incluso en la dark web y plataformas de apuestas ilegales, con gran capacidad de conversión, siendo el “dólar digital”.
3. Facilidad transfronteriza y bajo costo: en comparación con transferencias bancarias internacionales o casas de cambio ilegales, transferir USDT en la blockchain es rápido, barato y no está limitado por horarios o ubicación de bancos tradicionales.
4. Implementación multichain y proliferación de TRC20: USDT se emite en varias blockchains. Especialmente en Tron (TRC20-USDT), por sus bajas comisiones y alta eficiencia, es muy popular entre las bandas de lavado de dinero.

• Transacciones OTC y plataformas de “distribución”: el canal principal del lavado con USDT

Las operaciones extrabursátiles (OTC), especialmente el grupo conocido como “U merchants”, son el principal canal de conversión entre moneda fiduciaria y USDT, y el punto crítico del lavado de dinero. Las bandas delictivas crean plataformas de “distribución”, usando numerosas cuentas dispersas para convertir rápidamente fondos ilícitos en USDT.

Análisis de caso: el lavado de 170 millones de yuanes en USDT en Hunan

Este caso muestra claramente la cadena de lavado de dinero transfronterizo usando USDT, ejemplificando el modelo típico de combinación entre “distribución” tradicional y criptomonedas:

Delito subyacente: bandas extranjeras de apuestas online y fraude electrónico (“patrones”).

Canal de lavado (modelo de cuatro niveles):

Primer nivel (colocación): los fondos ilícitos se depositan en cuentas de “prestanombres” dentro del país.

Segundo nivel (inicio de estratificación): los “equipos de distribución” dividen y transfieren rápidamente los fondos a cuentas secundarias.

Tercer nivel (aislamiento físico): los “muleros” retiran efectivo de madrugada. El objetivo es cortar completamente la ruta de rastreo del sistema bancario online.

Cuarto nivel (conversión e integración): los “mochileros” entregan el efectivo a casas de cambio ilegales o grandes comerciantes OTC. Este es el paso clave: el comerciante OTC recibe el efectivo y libera inmediatamente el equivalente en USDT a la billetera designada por el “patrón” en el extranjero. Así, el dinero sucio en RMB se convierte exitosamente en un activo digital fuera del país.

En este caso, la banda compraba USDT a un precio 0,8 yuanes superior al de mercado, reflejando la “prima de riesgo” del servicio de lavado de dinero, y siendo una base importante para determinar su intencionalidad dolosa.

• Modelos específicos de lavado derivados de USDT

1. Modelo de “cambistas”: muy común en plataformas de apuestas transfronterizas o pagos ilegales. La plataforma depende de cambistas profesionales para procesar depósitos y retiros. Los cambistas reciben moneda fiduciaria de los usuarios (a menudo fondos de origen ilícito), la convierten en USDT y la pagan a la plataforma; también ayudan a convertir las ganancias en USDT de la plataforma de vuelta a moneda fiduciaria.

2. Combinación de USDT y casas de cambio ilegales (compensación digital): las casas de cambio ilegales tradicionales se están digitalizando rápidamente. Usan USDT directamente como herramienta de liquidación transfronteriza. El cliente nacional entrega RMB a la casa de cambio, que paga USDT directamente a la dirección designada en el extranjero, y viceversa, logrando aislamiento físico y transferencia internacional de fondos.

1. Uso de “recargas lentas” para lavar dinero: como se menciona en el material, algunas plataformas ofrecen “bonos de recarga” (por ejemplo, recargar 80 y recibir 100 de saldo), el dinero legal del usuario va al intermediario de lavado, quien usa fondos ilícitos para recargar al usuario. El usuario, sin saberlo, se convierte en parte de la cadena de lavado.
2. Variante de USDT en lavado basado en comercio (TBML): los delincuentes falsifican contratos de comercio internacional y usan USDT para pagar mercancías, logrando transferencias transfronterizas de fondos.

• Nuevos canales de lavado de dinero

1. DeFi y puentes cross-chain: uso de pools de liquidez en protocolos DeFi para convertir activos rápidamente; uso de puentes cross-chain para transferir USDT entre diferentes blockchains, dificultando el rastreo.
2. Mixers y monedas de privacidad: uso de mixers para mezclar registros de transacciones, o conversión de USDT a monedas de privacidad (como Monero) para ocultar información.

3. Lavado con NFT: mediante auto-compra y auto-venta para inflar precios, o comprando NFT de bajo valor a precios altos para transferir fondos.

IV. Defensa penal en delitos de lavado de dinero en Web3: puntos clave

Para quienes son acusados de lavar dinero o delitos relacionados mediante USDT, la defensa penal debe centrarse en romper la cadena de pruebas de la fiscalía, especialmente en los aspectos de intención subjetiva y pruebas técnicas.

• Campo de batalla central: desafiar la “conciencia subjetiva”

Dada la particularidad de las transacciones con USDT, la estrategia de defensa debe demostrar que el acusado no conocía el origen ilícito de los fondos y que su conducta se ajusta a la lógica comercial normal de OTC.

1. Argumentación de conducta comercial razonable:

Explicación de la fluctuación de precios: ante la acusación de “comprar U a precio alto/vender U a precio bajo”, se debe aportar evidencia de la oferta y demanda del mercado en ese momento, la prima de liquidez o la justificación de servicios específicos (como el riesgo de grandes transacciones en efectivo), para refutar la lógica de la fiscalía de que la diferencia de precio es simplemente una “tarifa de lavado”.

Normalización del modo de transacción: demostrar que el uso de software cifrado y transacciones frecuentes es la norma en el sector OTC, y no una evasión deliberada de la regulación.

1. Prueba de debida diligencia (defensa KYC): aportar evidencia de que el acusado realizó un KYC razonable antes de la transacción (como exigir verificación de identidad, extractos bancarios, firma de declaración de origen legal de fondos), demostrando que actuó con la debida diligencia y excluyendo la “ceguera intencional”.
2. Defensa de conocimiento técnico: evaluar el nivel de conocimiento técnico del acusado, argumentando si tenía capacidad para identificar métodos complejos de lavado o si la asimetría de información dificultaba verificar la naturaleza de los fondos.

• Estrategia de diferenciación de delitos: lavado de dinero vs encubrimiento/ayuda

Dado que el delito de lavado de dinero (artículo 191) suele tener penas más severas que el de encubrimiento (artículo 312) y ayuda (artículo 287-2), la diferenciación de delitos es crucial.

1. Desafiar la calificación del delito subyacente: si la fiscalía no puede probar que el delito subyacente pertenece a los siete delitos graves legales, o que el sujeto sabía que provenía de ellos, se debe buscar la reclasificación como encubrimiento.
2. Reducir el nivel de intención y rol: si se demuestra que el acusado solo tenía un conocimiento general del delito y su rol en la cadena de conversión de USDT era menor, se debe buscar la imputación por ayuda o como cómplice.

• Revisión y refutación de pruebas técnicas

Los casos de USDT dependen en gran medida de pruebas electrónicas, especialmente de informes de análisis de datos on-chain.

1. Legalidad e integridad de la prueba: revisar si la extracción y fijación de datos electrónicos fue conforme a la ley, y si la obtención de claves privadas de billeteras fue legal.
2. Cientificidad del informe on-chain: recurrir a peritos para cuestionar la metodología (como análisis de clustering de direcciones, modelos de puntuación de riesgo) y la certeza de las conclusiones de los informes de análisis blockchain de terceros en los que se basa la fiscalía. Especial atención a si el análisis de circulación de USDT en diferentes cadenas (ERC-20, TRC-20) es preciso.
3. Identidad de los fondos y desafío a la “contaminación”: USDT es altamente fungible. Es importante cuestionar la teoría de la “contaminación de fondos”, es decir, si tras múltiples transferencias y mezclas, el receptor final puede ser considerado como receptor de los fondos originales y si podía conocerlo subjetivamente, lo que es un punto clave de defensa.

V. Prioridad a la conformidad: recomendaciones de prevención de riesgos para profesionales de Web3

En una era de fuerte regulación, la conformidad es la base para la supervivencia de empresas y particulares en Web3, especialmente para quienes manejan grandes volúmenes de USDT.

• Prevención de riesgos para particulares y comerciantes OTC (U merchants)

1. Rechazar la “distribución”, proteger las cuentas y nunca alquilar o prestar tarjetas bancarias personales o direcciones de billetera USDT, para evitar convertirse en “instrumentos” o “mulas de dinero”.
2. Estar alerta ante transacciones anómalas y trampas de “recarga lenta”: evitar operaciones con precios claramente fuera de mercado. Desconfiar de actividades de transferencia de USDT bajo pretextos de “recarga lenta”, compras ficticias, servicios de cobro y pago, etc.
3. Ejecutar estrictamente KYC y KYT (conoce tu transacción/token):

Los U merchants deben realizar una verificación estricta de identidad a sus contrapartes y exigir una explicación razonable del origen de los fondos.

Establecer modelos de control de riesgos de fondos (como rechazar transferencias de cuentas no coincidentes en nombre).

Realizar un filtrado preliminar de riesgo (KYT) sobre las direcciones de USDT recibidas, evitando aceptar fondos directamente de direcciones de alto riesgo.

(b) Conformidad para proyectos Web3 y proveedores de servicios de activos virtuales (VASP)

1. Establecer un sistema AML/CFT sólido: siguiendo estándares internacionales (como las recomendaciones de FATF), crear controles internos de prevención de lavado de dinero acordes al riesgo del negocio.

2. Fortalecer el uso de herramientas de análisis on-chain: utilizar herramientas RegTech profesionales para filtrar en tiempo real el riesgo de las direcciones de las contrapartes, identificar vínculos con la dark web, entidades sancionadas, mixers, e interceptar USDT contaminado.

3. Prestar atención a la conformidad de datos y protección de la privacidad: al recopilar información de clientes, cumplir estrictamente con las leyes de protección de datos. Explorar el uso de tecnologías de mejora de privacidad (PETs), como aprendizaje federado o computación segura multiparte mencionados por FATF, para realizar análisis de riesgos protegiendo la privacidad.

4. Cumplir con la “Travel Rule”: estar atentos a las tendencias regulatorias globales y, al transferir activos virtuales, asegurar la transmisión precisa de la información del remitente y destinatario.

VI. Conclusión

El mundo Web3 está lleno de innovación y oportunidades, pero el uso generalizado de USDT también ha traído riesgos de lavado de dinero sin precedentes. El caso de lavado de dinero con USDT en Hunan demuestra una vez más que, sin importar cómo evolucione la tecnología, la determinación y capacidad de los organismos reguladores para combatir los delitos de lavado de dinero se está fortaleciendo, y la tecnología de rastreo de datos on-chain está cada vez más madura.

Para los participantes del sector Web3, comprender los límites legales, establecer sistemas de conformidad y mantenerse alejados de actividades financieras ilegales es clave para un desarrollo sostenible. Innovar no es delito, pero usar la innovación para delinquir será severamente castigado por la ley. Ante riesgos legales, buscar la asistencia de abogados con sólidos conocimientos penales y técnicos es clave para proteger los derechos e intereses legítimos.