IRS собирается смягчить налоговые правила для криптовалютных гигантов в США

Министерство финансов США и Налоговая служба (IRS) готовятся смягчить предложенное налоговое правило, согласно которому криптовалютные компании облагались 15% минимальным налогом на нереализованную прибыль от своих цифровых активов.

Это новое руководство является ответом на значительное сопротивление со стороны таких компаний, как MicroStrategy и Coinbase. Они утверждали, что налогообложение бумажной прибыли от криптовалют несправедливо и противоречит подходу к традиционным активам, таким как акции и облигации.

IRS снижает налоговую нагрузку для корпоративных держателей криптовалют

Министерство финансов и IRS выпустили временное руководство, чтобы облегчить финансовое бремя Корпоративного альтернативного минимального налога (CAMT).

Сегодня Комитет по финансам Сената США продолжил обсуждение налогообложения цифровых активов на слушаниях под руководством председателя Майка Крейпо. 

«В настоящее время наш налоговый кодекс не дает однозначных ответов по многим операциям с цифровыми активами, будь то покупка чашки кофе, благотворительное пожертвование, инвестиции, кредитование, майнинг или стейкинг», — сказал Крейпо, добавив: «Сохраняющаяся налоговая неопределенность также делает США менее привлекательным местом для ведения бизнеса и инвестиций, а также затрудняет налоговое соблюдение».

Путаница вокруг CAMT усилилась в последнее время из-за того, что Конгресс сосредоточился на разработке новых налоговых политик для цифровых активов.

Ловушка налога на нереализованную прибыль

Корпоративный альтернативный минимальный налог (CAMT) — это 15% минимальный налог, введённый Законом о снижении инфляции 2022 года. Он применяется к крупнейшим корпорациям, обычно тем, которые сообщают о среднем годовом доходе свыше 1.1 billions долларов.

Налог рассчитывается на основе прибыли, которую они декларируют акционерам в своих финансовых отчетах.

В результате временного руководства, выпущенного Министерством финансов и IRS вчера, Strategy не ожидает, что будет облагаться Корпоративным альтернативным минимальным налогом (CAMT) из-за нереализованной прибыли от своих bitcoin-активов.

— Michael Saylor (@saylor) 1 октября 2025

В декабре 2023 года IRS внедрила правила Совета по стандартам финансового учёта (FASB) для криптовалют. Согласно этим правилам, компании обязаны учитывать свои цифровые активы по справедливой стоимости.

Любое изменение рыночной цены криптовалют, даже нереализованная прибыль или убыток от непроданного актива, должно отражаться в отчёте о чистой прибыли компании.

Без нового налогового руководства корпорация, просто держащая криптовалюту, которая выросла в цене, должна была бы включать эту бумажную прибыль в свой скорректированный финансовый доход (AFSI).

Такая ситуация противоречит традиционному налоговому законодательству, которое, как правило, облагает налогом доход только после его реализации через продажу или обмен.

Новое руководство позволяет корпорациям не учитывать нереализованную прибыль и убытки от цифровых активов при расчёте AFSI. Вместо этого налог будет применяться только при продаже, обмене или использовании цифровых активов компанией.

Этот шаг также соответствует общему порядку налогообложения доходов в обычной системе.

Лоббизм и поддержка Конгресса обеспечили налоговые послабления

Это новое руководство является ответом на значительное сопротивление со стороны компаний. В январе MicroStrategy, Coinbase и другие отраслевые группы направили официальное письмо в IRS, утверждая, что налогообложение бумажной прибыли от криптовалют несправедливо и может вынудить компании продавать активы для уплаты налогов.

Эти компании также впоследствии признали значительный налоговый риск в своих регуляторных документах. Они прямо предупредили, что CAMT может привести к существенным налоговым обязательствам, начиная с налогового года 2026. 

Сенаторы-республиканцы, включая Синтию Ламмис, обратились к министру финансов с призывом выпустить руководство для смягчения налоговой нагрузки. Они поддержали опасения отрасли, что налогообложение бумажной прибыли будет сдерживать инвестиции в США.