Bitget App
Торгуйте разумнее
Аналитический отчет｜Подробный разбор проекта aPriori и анализ рыночной капитализации APR
Bitget2025/10/24 08:19
Показать оригинал
Автор:Bitget
1. Описание проекта
aPriori — это инфраструктура MEV и протокол ликвидного стейкинга, специально разработанные для эпохи параллельного исполнения, нативно построенные на блокчейне Monad. Протокол LST+MEV ориентирован на конкуренцию с Lido на Ethereum и Jito на Solana, фокусируясь на высокопроизводительном рынке DeFi.
aPriori реализует глубокую интеграцию AI и MEV-оптимизации через нативный слой координации ордерфлоу блокчейна. Проект основан бывшими членами Jump Crypto и Citadel Securities и нацелен на предоставление услуг ликвидного стейкинга на базе MEV для экосистемы Monad, повышая эффективность торгов и доходность стейкинга. В настоящее время интегрирован с такими протоколами, как AtlantisDEX, ReactorFi, DemaskFinance и др., охватывая управление LP, торговлю NFT и механизмы стимулирования.
aPriori достиг 3 000 000 уникальных адресов и занял первое место среди LST на тестовой сети Monad (по TVL, количеству держателей и активных пользователей). Ключевое преимущество — AI-управляемая координация ордерфлоу и механизм аукциона MEV, позволяющие захватывать и распределять доходы MEV на блокчейне, что обеспечивает возврат дохода стейкерам и предотвращает захват MEV оффчейн-ботами, как это бывает в традиционной EVM-экосистеме. В отличие от классических DEX, aPriori сочетает технологии высокочастотной торговли и архитектуру параллельного исполнения, оптимизируя эффективность капитала в DeFi и усиливая защиту LP.
В токеномике $APR выступает как управляющий и функциональный токен, а aprMON — как производный стейкинговый актив. Пользователи получают aprMON за стейкинг MON и делегируют его высокопроизводительным валидаторам, получая эмиссионные стимулы и повышенную доходность от MEV. В тестовой сети токен не имеет денежной стоимости и используется только для тестирования. Общий объем предложения и детали распределения пока не раскрыты полностью, акцент делается на участие сообщества и развитие экосистемы.
В настоящее время проект запущен в тестовой сети, поддерживает faucet MON и функцию стейкинга, экосистемная страница активна, количество уникальных адресов превышает миллион, что подчеркивает его доминирующее положение и высокий уровень принятия в экосистеме Monad.
2. Ключевые особенности проекта
DeFi-инфраструктура и синергия AI/MEV: aPriori — это интеллектуальная платформа координации ордерфлоу и высокопроизводительных торгов, основанная на высокопроизводительных блокчейнах первого уровня, таких как Monad. Интеграция искусственного интеллекта и механизма максимальной извлекаемой стоимости (MEV) направлена на решение проблем атак и фрагментации рынка в DeFi. Продуктовый end-to-end дизайн ордерфлоу предоставляет трейдерам, поставщикам ликвидности и валидаторам эффективные инструменты для совместной работы, повышая скорость, эффективность и справедливость рынка блокчейнов, обеспечивая защиту LP и перераспределение доходов.
AI-оптимизация ордерфлоу и MEV-усиленный стейкинг: Ключевая технологическая архитектура aPriori — это AI-управляемый агрегатор DEX на базе сети Monad. Используя AI (например, обучение ассоциативным правилам, алгоритм Apriori), система выявляет ончейн торговые паттерны для прогнозирования и интеллектуальной оптимизации ордерфлоу. В сочетании с MEV-усиленным ликвидным стейкингом пользователи стейкают MON, получают aprMON, делегируют его высокопроизводительным валидаторам, захватывают альфу ордерфлоу и конвертируют ее в стейкинговую доходность, значительно повышая эффективность капитала и гибкость DeFi.
Топовая команда и поддержка капитала: В команде aPriori — специалисты с опытом работы в Jump Crypto, Pyth, на Уолл-стрит (Jump, Citadel, Amber, Flow Traders) и в блокчейне. Проект уже привлек инвестиции от Pantera Capital, HashKey Capital, Primitive Ventures, IMC Trading, GEM, Gate Labs, Ambush Capital, Big Brain Collective и других ведущих фондов, общий объем финансирования составляет 30 миллионов долларов, что обеспечивает быстрый прогресс и расширение экосистемы.
Экосистемная интеграция и потенциал роста: aPriori уже глубоко интегрирован с рядом DeFi-протоколов экосистемы Monad (таких как AtlantisDEX, ReactorFi, DemaskFinance, Curvance), охватывая операции LP, торговлю NFT и эмиссионные стимулы. Тестовая сеть показала отличные результаты, демонстрируя реализуемость решения и рыночные перспективы. Долгосрочная цель — построить полнофункциональный движок координации ордерфлоу, поддерживающий автономных агентов и обработку ордеров в реальном времени, соответствуя тренду развития инфраструктуры, ориентированной на intent, и переводя DeFi от пассивного управления ликвидностью к активному взаимодействию и распределению.
3. Ожидания по рыночной капитализации
aPriori, как ведущий MEV-ориентированный протокол ликвидного стейкинга в экосистеме Monad, обладает архитектурой, включающей движок классификации ордерфлоу в реальном времени и механизм захвата MEV на блокчейне, уже широко интегрирован и имеет активную пользовательскую базу в тестовой сети. На данный момент проект привлек финансирование в размере 30 миллионов долларов (с участием ведущих инвесторов), институциональная цена токена составляет 0,1–0,2 доллара. На момент публикации, Bitget запустил $APR, цена закрытия в день листинга составила 0,3 доллара, максимум — 0,747 доллара, текущая цена — 0,64 доллара, рыночная капитализация в обращении — 114 миллионов долларов. Для сравнения, рыночная капитализация LDO составляет 828 миллионов долларов, JUP — 1,148 миллиардов долларов.
4. Экономическая модель
$APR Общее предложение — около 1 миллиарда токенов, из которых:
Community Incentives (стимулы для сообщества): 22%
Ecosystem Growth (развитие экосистемы): 17%
Early Backers (ранние поддерживающие): 16%
Core Contributors (ключевые участники): 16%
Foundation (фонд): 16%
Genesis Airdrop (генезис-эйрдроп): 12%
Liquidity & Market Stability (ликвидность и стабильность рынка): 1%
Утилита токена:
Управление: держатели $APR могут участвовать в принятии решений DAO, включая обновления протокола, распределение доходов MEV и развитие экосистемы
Стейкинг и награды: используется для стейкинга с целью получения дохода от MEV, ликвидного майнинга и участия в валидации Monad, с возможностью получения дивидендов на блокчейне
Функции платформы: используется как комиссия, для доступа к продвинутым функциям (например, данные ордерфлоу), а также в качестве залога
Захват и оптимизация MEV на блокчейне: поддержка высокочастотной торговли, снижение проскальзывания, оптимизация исполнения
Ликвидный стейкинг и интеграция с DeFi: поддержка нативного ликвидного стейкинга токенов, получение aprMON, возможность зарабатывать стимулы и доход от MEV без потери ликвидности
Антиинфляционный механизм: предусмотрены сжигание токенов, выкуп комиссий и динамическое регулирование для обеспечения устойчивости экономической системы
Поддержка интеграции NFT и экспорта активов: повышение прикладной ценности токена
5. Информация о команде и финансировании
Члены команды в основном из Jump Trading, Coinbase, Citadel Securities, Amber, Flow Traders и других известных организаций, сосредоточены на инновациях в блокчейн-инфраструктуре и создании эффективных финансовых инструментов на блокчейне. Проект стартовал с ликвидного стейкинга и захвата MEV в экосистеме Monad и продолжает глубокое развитие, всегда ориентируясь на институциональные потребности DeFi и оптимизацию интеллектуального ордерфлоу.
aPriori привлек в общей сложности 30 миллионов долларов инвестиций. Ключевые инвесторы: Pantera Capital, HashKey Capital, Primitive Ventures, CMS Holdings, Ambush Capital и др.
Seed-раунд: июль 2024 года, 8 миллионов долларов, ведущий инвестор — Pantera Capital, оценка — 100 миллионов долларов, средства направлены на разработку инструментов ликвидного стейкинга и MEV.
Новый раунд финансирования: август 2025 года, 20 миллионов долларов, средства в основном на поддержку ончейн торговой платформы и расширение экосистемы Monad. Оценка FDV после раунда высокая, конкретные значения зависят от рынка.
6. Потенциальные риски
Риск волатильности рынка: рынок криптовалют подвержен сильным колебаниям, экономическая модель aPriori зависит от зрелости экосистемы Monad. Если активность основной сети окажется ниже ожиданий, применение $APR и доходы от MEV могут быть ограничены, что повлияет на динамику токена. Период разблокировки $APR — примерно 2025–2029 годы, линейный выпуск, но возможна концентрация ликвидности в отдельные периоды, что увеличивает риск давления на продажу.
Начальный этап (вторая половина 2025 — середина 2026): несмотря на невысокую долю общего выпуска, генезис-эйрдроп (12%) и стимулы для сообщества (22%) обычно используются для ранней стимуляции пользователей и экосистемы. Если часть получателей решит быстро зафиксировать прибыль при еще неустойчивом спросе на токен, это может вызвать заметное краткосрочное давление на продажу и волатильность цены. Уровень риска: средне-высокий.
Среднесрочный этап (2026—2027): начинается разблокировка токенов у ключевых участников и ранних инвесторов. Если основная сеть, кейсы стейкинга или доходы от MEV не оправдают ожиданий рынка, вероятность фиксации прибыли возрастает, что усилит давление на продажу. Этот этап — ключевое окно для проверки способности проекта поглощать ликвидность и обеспечивать здоровый цикл. Уровень риска: высокий (зависит от прогресса экосистемы).
Поздний этап (2028—2029): если экосистема уже зрелая, уровень стейкинга и механизм распределения MEV продолжают привлекать участников, то дополнительная ликвидность может быть постепенно поглощена, а давление на продажу снизится; в противном случае возможно формирование устойчивого давления на продажу. Уровень риска: средний (зависит от уровня принятия).
7. Официальные ссылки
Официальный сайт: https://www.apr.io
Twitter: https://x.com/aPriori
0
0
Дисклеймер: содержание этой статьи отражает исключительно мнение автора и не представляет платформу в каком-либо качестве. Данная статья не должна являться ориентиром при принятии инвестиционных решений.
PoolX: вносите активы и получайте новые токены.
APR до 12%. Аирдропы новых токенов.
Внести!
Вам также может понравиться
Эксклюзивное интервью с CEO Brevis Майклом: zkVM масштабирование гораздо эффективнее, чем L2
Бесконечный вычислительный уровень ведет к реальному внедрению приложений.
BlockBeats•2025/10/24 12:44
Limitless внезапно запускает TGE: скрытый запуск, чтобы избежать снайперов, но не избежать рыночных сомнений
Тайный запуск действительно позволил Limitless избежать технических атак, но при этом сделал отслеживание ранних потоков средств ещё более затруднительным для внешних наблюдателей.
BlockBeats•2025/10/24 12:43
Virtuals Robotics: почему мы вошли в сферу воплощённого интеллекта?
Цифровой интеллект получает физическую форму, объединяя мышление и действия в сфере робототехники.
BlockBeats•2025/10/24 12:43
CMO Polymarket подтверждает планы по запуску токена POLY и airdrop на фоне роста популярности рынка предсказаний
Директор по маркетингу Polymarket Мэттью Модаббер подтвердил планы запуска собственного токена POLY и проведения airdrop. Это подтверждение появилось на фоне того, что Polymarket привлекает крупных институциональных партнеров и капитал после инвестиций в размере 2 миллиардов долларов от ICE, материнской компании NYSE.
The Block•2025/10/24 12:35
Популярное
ДалееЦены на крипто
Далее
Bitcoin
BTC
$111,279.6
+2.01%
Ethereum
ETH
$3,967.22
+3.09%
Tether USDt
USDT
$1
+0.00%
BNB
BNB
$1,127.81
+3.37%
XRP
XRP
$2.48
+3.78%
Solana
SOL
$193.67
+2.45%
USDC
USDC
$0.9998
-0.01%
Dogecoin
DOGE
$0.1981
+2.53%
TRON
TRX
$0.3121
-3.23%
Cardano
ADA
$0.6547
+2.70%
Как продать PI
Листинг PI на Bitget — купите или продайте PI быстро на Bitget!
Торговать
Вы еще не являетесь пользователем Bitget?Приветственный бонус 6200 USDT для новых битгеттеров!
Зарегистрироваться